Příspěvky

INDEX MSCI ACWI

Index MSCI ACWI (All Country World Index) je jeden z nejuznávanějšíchnejrozšířenějších globálních akciových indexů, který poskytuje investorům komplexní přehled o výkonnosti akciových trhů po celém světě. Index MSCI ACWI je sestaven společností MSCI Inc. (Morgan Stanley Capital International) a zahrnuje tisíce akcií z různých zemí a odvětví po celém světě. Jeho cílem je poskytnout přesný a reprezentativní obraz globálního vývoje na akciových trzích. Index zahrnuje akcie z rozvinutých ekonomik a rozvíjejících se trhů.

Jak to využít v praxi?

Index MSCI ACWI nabízí širokou diverzifikaci, protože zahrnuje akcie z různých zemí, sektorůkapitalizací. To může pomoci snížit riziko spojené s investicemi na jednom trhu nebo v jednom odvětví. Pasivní investování: Index MSCI ACWI může být použit jako referenční bod pro pasivní investování. Můžete investovat do fondů sledujících tento index (ETFs), což vám umožní sledovat celosvětovou výkonnost trhů bez potřeby aktivního výběru akcií.

 

TIP:  I když Index MSCI ACWI nabízí rozsáhlou diverzifikaci, může být výhodné zvážit kombinaci s dalšími investicemi, jako jsou dluhopisy nebo alternativní b, aby bylo dosaženo optimálního riziko-výnosového profilu. Investice do indexu MSCI ACWI je často spojena s dlouhodobým pohledem. Globální trhy mohou vykazovat krátkodobou volatilitu, ale dlouhodobě mohou nabídnout růst a výnosy.

 

Chcete se o investicích dozvědět více, tak určitě kontaktujte naše poradce, kteří vám rádi k investicím řeknou více a provedou vás světem investic.

 

Co jsou blue chips akcie?

Blue chips akcie jsou akcie společností s dlouhodobou a zavedenou historií na finančním trhu. Tyto společnosti mají obvykle vysokou tržní hodnotu, jsou stabilní a mají silné zázemí a konkurenční výhody ve svém odvětví. Blue chips akcie jsou často považovány za lídry na trhu a mají významný vliv na ekonomiku a indexy.

 

Jak to využít v praxi?

Základ každého investiční portfolia by měl být složen právě z blue chips akcií, díky tomu nebudete podstupovat vysokou míru volatility a vysokou míru rizika. Pro nákup blue chips jsou vhodné právě fondy či ETF, které v sobě obsahují široké spektrum právě blue chips, ovšem je důležitý kvalifikovaný výběr správného fondu.

 

TIP: Investice do blue chips akcií je často spojena s dlouhodobým pohledem. Tyto akcie mají potenciál dlouhodobého růstu a výnosu. Investoři by měli mít trpělivostdržet.

 

Chcete se o investicích dozvědět více, tak určitě mrkněte na náš nový investiční e-book, který jsme pro vás napsali. Stáhnout si ho můžete zde.

 

Průvodce světem investice - ebook ke stažení zdarma

Investujete do nějakého fondu, který investuje do Blue chips akcií? Podělte se s námi v komentáři.

Co je value averaging

Jedná se další typ pravidelného investování. Tento typ má v 75 % případů větší výnosnost než běžně využívaný model DCA., o kterém jsem psal v minulém článku.

Jak to využít v praxi?

Model VA spočívá v přesném plánu hodnoty kapitálu v budoucím období. Tzn. chci investovat 1 000 Kč/měs. na 1 rok a tím pádem je mým cílem mít za 12 měsíců 12 000 Kč a každý měsíc potřebuji, aby kapitál vzrostl o 1 000 Kč. Podle vývoje podkladového aktiva (růst/pokles) buď podkladové aktivum přikupuji či odprodávám. Každý měsíc tedy musím zadat nový pokyn k nákupu či k prodeji a to vždy v jiné částce. Tento model je časově náročnější než DCA.

 

TIP: Tato investiční strategie se hodí hlavně pro velice volatilní trhy, jako jsou např. akcie.

 

Chcete začít investovat, ale nevíte kde začít?

Kontaktujte naše poradce, kteří s Vámi prokonzultují Váš investiční profil, Vaši investiční strategii a ukážou možnosti ve světě.

 

Rebalancování

Při pořádku v investování bychom měli mít stanovenou pevnou strategii a v rámci této strategie bychom měli mít stanoveno procentuální rozložení jednotlivých tříd aktiv, sektorů, regionůměn.

Př. 35 % v akciových fondech, 55 % v nemovitostních fondech, 10 % ve zlatě. Zároveň bychom si měli stanovit, jak často budeme rebalancování provádět (1x ročně, pololetně, při významných tržních pohybech či situacích). Stanovit bychom si měli i hranici max. a min. zastoupení v portfoliu a při zasažení jedné z hranic taktéž rebalancování provést.

 

Jak to využít v praxi?

Při provádění rebalancingu si vždy dejte pozor na daňové aspekty a na poplatky spojené s prodejem/nákupem. Cílem rebalancování by mělo být lehké zvýšení výnosu, ale významné snížení volatility (rizikovosti).

 

TIP: Rebalancujte vždy s promyšleným plánem, jelikož rebalancovat můžete přikoupením daného aktiva či prodejem jiného aktiva.

 

Chcete začít investovat, ale nevíte kde začít?

Kontaktujte naše poradce, kteří s Vámi prokonzultují Váš investiční profil, Vaši investiční strategii a ukážou možnosti ve světě investování. Zda s námi budete dále spolupracovat, budete záležet pouze na Vás. Působíme po celé ČR.

 

Pravidelné investování

Pravidelné investování může investor provádět pomocí modelu DCA (Dollar Cost Averaging) nebo VA (Value Averaging). Dnes se budeme věnovat modelu DCA.

Zásadní u pravidelného investování je právě pravidelnost a konzistentnost. Tento model probíhá investováním investora každý měsíc. Investor zasílá předem pevně stanovenou částku bez ohledu na cenu podkladového aktiva (akcie, podílový list, atd…). Díky pravidelnému nákupu se nemusí investor obávat nákupu v nevhodnou dobu, jelikož klient průměruje svoji nákupní cenu.

 

Praxe

V praxi, pokud poklesne cena podkladového aktiva, tak investor díky tomuto přístupu nakoupí více cenných papírů. Pokud cena následně vzroste, tak je jeho výnos vyšší, avšak platí to i obráceně, když cena roste, tak investor každým nákupem kupuje méně a méně cenných papírů.

Proto je důležité si uvědomit, že u pravidelného investování docílíte:

  • Nižšího kolísání (nižší volatilita = nižší rizikovost)
  • S vyšší pravděpodobností nižšího výnosu (v %) než při jednorázové investici.
  • Pokud chcete volatilitu snížit ještě více, tak je lépe investovat týdně místo měsíčně.

 

TIP: Zde Vám názorně ukážeme vývoj pravidelné investice 1500 Kč/měs. (vloženo 540 000 Kč) za posledních 30 let, při investování do indexu MSCI WORLD INDEX a oproti tomu uvidíte vývoj jednorázové investice se stejnými parametry (jednorázově vloženo 540 000 Kč).

 

Pravidelná vs jednorázová investice

Zde naleznete naše aktuální zajímavé investiční příležitosti přesahující výnos 7 % p.a. bez kolísání a dle našich analýz i s rozumnou mírou rizika.

 

Určitě nás kontaktujte pro více informací!

 

 

Volatilita

Jednoduše řečeno se pojmem volatilita označuje kolísavost daného investičního nástroje. Obecně lze říci, že volatilita je u pravidelné investice přítelem investora.

Jak ji využít v praxi?

Při pravidelné investici bych využíval investiční nástroje s vyšší volatilitou, ale vše záleží na vašem investičním horizontu, investiční strategii, investičním cíli atd. Toto rozhodnutí vždy doporučuji zvážit s ohledem na další faktory investování. U jednorázové investice záleží na stejných faktorech, ale zde bych se nerozhodoval na základě minulé volatility.

 

TIP: Při pravidelném investování do podílových fondů nemovitostních nezapomínejte, že každým dalším nákupem zvyšujete průměrnou nákupní cenu, a díky tomu se váš výnos může pohybovat v rozmezí 2-3 % p. a., a to i přesto, že při jednorázové investici ve stejném období byste dosáhli výnosu např. 5-6 % p. a. (Při této úvaze jsme použili aktuální trend vývoje nemovitostních fondů, který je dlouhodobě lineárně rostoucí bez významné volatility).

 

Jak vnímáte aktuální volatilitu na trzích? Podělte se s námi o vaši investici, která má aktuálně největší výnos a největší ztrátu.

 

Průvodce světem investice - ebook ke stažení zdarma

na které otázky znát odpověď než začnete investovat

Investování není pouze o tom „něco“ koupit a potom to zase prodat. Při investování byste měli znát odpověď na základní otázky, které je dobré mít definované ještě před tím, než se vůbec půjdete s někým o investicích bavit či už přímo investovat. Důležité je nic neuspěchat a být si svými odpověďmi na otázky jistý. Takže pojďme na první otázku.

1/ Kolik chcete investovat a jak často?

Je potřeba vědět, jestli jste schopní investovat na týdenní, měsíční či čtvrtletní bázi nebo pouze chcete jednorázově zainvestovat (vložit) kapitál. Částka taktéž rozhoduje o budoucím výběru investičního aktiva, do kterého bude téct Váš kapitál. Při odpovědi na tuto otázku berte v potaz, aby investované prostředky nebyly Vašimi jedinými prostředky. Při pravidelné investici byste měli mít vlastní finanční rozpočet, ze kterého bude zřejmé, kolik si můžete dovolit měsíčně/týdně investovat a Váš životní standard nebude dotčen.

 

2/ S jakým cílem peníze investujete?

Cíl by měl být hlavním ukazatelem a směrem pro tvorbu investičního plánu či investice. Je rozdíl, jestli peníze plánujete využít na dřívější doplacení hypotéky či pouze chcete zhodnotit své rezervy (úspory). Váš cíl by měl mít pro Vás určitou důležitost a podle toho si vyberte i rizikovost investičního instrumentu. S touto otázkou je spojena také otázka času…

3/ Na jak dlouho jste ochotni finance investovat? Kdy je budete potřebovat zpět?

Doba investice je jedna z nejdůležitějších informací při sestavování investičního portfolia, jelikož od této informace se bude odvíjet skladba Vašeho portfolia. Je veliký rozdíl, jestli jste schopni finance uvolnit na 5 let či na 15 let. Při delších investičních horizontech určitě doporučuji zvolit jako investiční nástroj akcie a to jak dividendové, tak i růstové či hodnotové.

 

4/ Jaký charakter Vaše investované prostředky mají?

Je možné, že budete v průběhu investičního horizontu finance potřebovat a tím pádem investici předčasně úplně či částečně vybrat? Poučky říkají, že prostředky na investování by měly být volné a na nenadálé situace byste měli mít vytvořenou rezervu. V případě, že může nastat situace, že peníze budete potřebovat dříve než na konci investice, si dávejte pozor na likviditu finančních prostředků (někdy to je spojené s poplatkem!) a taktéž na volatilitu investičního nástroje.

  • Volatilitakolísavost investice (podkladových aktiv) v čase
  • Likvidita – jak rychle získáte peníze z investice zpět

 

5/ Včera jsem měl 500 000 Kč a dnes mám 350 000 Kč. Jak je to možné?

S většinou investičních nástrojů je spojená volatilita. Vaše investice během každého dne nejspíše mění a budou měnit (záleží na investičním nástroji) svoji hodnotu a před investicí byste si měli definovat, jestli jste schopní ustát, hlavně psychicky, výkyvy na trzích v řádech desítek %. Váš poradce by měl s Vámi projít Vaše cítění k volatilitě a podle toho taktéž nastavit investiční strategii.

 

Závěr

Při investování doporučuji vyhledat nějakého odborníka, který s Vámi vše probere a nastaví podle Vašich představ. Pokud s Vámi neprobere tyto zásadní otázky, tak bych se mu upřímně vyhnul a hledal opravdového odborníka, který ví, co dělá a je na Vaší straně! Investování není jednoduchá disciplína. Je více proměnných, které je potřeba vzít v úvahu, než se pustíte do investování a já Vám GARANTUJI, že teď v rukou držíte návod, který Vašemu investování velice pomůže a hlavně Vám usnadní i výběr správného instrumentu pro Vás.

fincentrum-investice-roku-2017

Společnost Fincentrum a. s. posedmé v řadě zveřejnila ve spolupráci s magazínem Forbes výsledky každoroční analýzy tuzemského trhu s podílovými fondy Fincentrum & Forbes Investice roku 2016. Jaký podílový fond vyhodnotila odborná porota jako vítězný? Jaká jsou hlavní hodnotící kritéria? Na to se podíváme v následujícím článku.

 

Objektivnost a srozumitelnost především

Vyhodnocovací mechanismus je postaven tak, aby byl srozumitelný i pro laickou veřejnost a zároveň tak, aby byl schopný objektivně porovnat dluhopisové fondy napříč celým tuzemským trhem. Aby bylo možné tohoto dosáhnout, je nutné o každém jednotlivém fondu znát několik proměnných. Jakých? Na to se podíváme v následujících řádcích.

Výnos

Základním kritériem pro hodnocení u fondů je čistý roční výnos jednotlivých fondů udávaný v českých korunách. Čistý výnos získáme odečtením všech vstupních a výstupních poplatků od hodnoty ročního výnosu.

 

Znát jen čistý výnos nám ale k objektivnímu hodnocení nestačí. Při analýze podílových fondů musíme brát v úvahu také rizikovost jednotlivých fondů. Z toho důvodu zavádíme pojem nadvýnos.

Nadvýnos

Pojmem nadvýnos v rámci hodnocení podílových fondů myslíme přidanou hodnotu fondu vůči bezrizikovým investicím na určitém finančním trhu (u nás nejčastěji spořící účty). Díky tomu získáme objektivní ukazatel toho, jak je daná investice s daným rizikem a výnosem výhodná.

Roční volatilita

Poslední proměnná, kterou potřebujeme znát pro objektivní srovnání je tzv. roční volatilita. Ta nám  určuje míru kolísání výnosové míry během celého kalendářního roku.

Sharpe Ratio

Když známe čistý výnos, nadvýnos a roční volatilitu hodnotících fondů, můžeme přistoupit k finálnímu výpočtu – výpočtu tzv. Sharpeho poměru (Sharpe Ratio). Sharpeho poměr je číselná konstanta, která svou hodnotou reprezentuje, jaký je výnos na jednotku rizika. Čím vyšší je tato číselná hodnota, tím výnosnější je fond.

 

Výsledky Investice roku 2016

Výhru v hlavní kategorii a ocenění Investice roku 2016 si s nejlepším výsledkem Sharpeho poměru odnesl progresivní dluhopisový fond Fidelity Funds – Asian High Yield Fund. Akciovým fondem roku 2016 se stal další fond z řady Fidelity Funds – America Fund.

 

Smíšeným fondem roku 2016 se stal obhájce tohoto ocenění z loňska – J&T Money.  V kategorii Progresivní krátkodobý fond letos zazářil Amundi Funds Cash USD.

 

Ze zástupců konzervativních fondů se v rámci ocenění Investice roku 2016 umístil jen jeden zástupce, a to v kategorii Konzervativní dluhopisový fond –  KBC RENTA CZECHRENTA. Ostatní kategorie, zaměřené na konzervativní fondy, se v rámci letošního ročníku nevyhlašovaly. Ani jeden z nominovaných fondů z kategorií Konzervativní krátkodobý fond a Zajištěný fond nedosáhl kladného nadvýnosu. Čili nedosáhl vyššího výnosu než nejlepší zástupci spořících účtů.

 

Kompletní výsledky Fincentrum & Forbes Investice roku 2016:

 

Kategorie

Vítězný fond

Hrubý tříletý výnos

Nadvýnos

Nadvýnos / riziko

Konzervativní krátkodobý fond 2016

Nevyhlašuje se – žádný fond neměl kladný nadvýnos

Konzervativní dluhopisový fond 2016

KBC RENTA CZECHRENTA (ISIN: LU0095279401)

3,49 %

0,60 %

0,38

Progresivní krátkodobý fond 2016

Amundi Funds Cash USD (ISIN: LU0568621618)

9,30 %

6,67 %

0,72

Progresivní dluhopisový fond 2016

FIDELITY FUNDS – ASIAN HIGH YIELD FUND (ISIN: LU0286668453)

15,40 %

12,08 %

1,18

Akciový fond 2016

FIDELITY FUNDS – AMERICA FUND (ISIN: LU0251131958)

18,48 %

14,39 %

0,90

Zajištěný fond 2016

Nevyhlašuje se – žádný fond neměl kladný nadvýnos

Smíšený fond 2016

J&T Money (ISIN: CZ0008473808)

4,70 %

1,12 %

1,12

Investice roku 2016

(hlavní cena)

FIDELITY FUNDS – ASIAN HIGH YIELD FUND (ISIN: LU0286668453)

15,40 %

12,08 %

1,18